融資是什么意思

從狹義上講，融資是一(yi)(yi)個企業(ye)的(de)(de)(de)資(zi)(zi)(zi)金(jin)籌集(ji)的(de)(de)(de)行為與過(guo)程，也就是說公司(si)根據自身的(de)(de)(de)生產(chan)經營(ying)狀(zhuang)況(kuang)、資(zi)(zi)(zi)金(jin)擁有的(de)(de)(de)狀(zhuang)況(kuang)，以(yi)及公司(si)未來經營(ying)發(fa)展的(de)(de)(de)需(xu)要，通(tong)過(guo)科學的(de)(de)(de)預測和決策，采(cai)用一(yi)(yi)定的(de)(de)(de)方式，從(cong)一(yi)(yi)定的(de)(de)(de)渠道(dao)向公司(si)的(de)(de)(de)投資(zi)(zi)(zi)者和債(zhai)權人去(qu)籌集(ji)資(zi)(zi)(zi)金(jin)，組織資(zi)(zi)(zi)金(jin)的(de)(de)(de)供應，以(yi)保證公司(si)正常生產(chan)需(xu)要，經營(ying)管理活動需(xu)要的(de)(de)(de)理財行為。公司(si)籌集(ji)資(zi)(zi)(zi)金(jin)的(de)(de)(de)動機(ji)應該遵循一(yi)(yi)定的(de)(de)(de)原則(ze)，通(tong)過(guo)一(yi)(yi)定的(de)(de)(de)渠道(dao)和一(yi)(yi)定的(de)(de)(de)方式去(qu)進行。我們通(tong)常講(jiang)，企業(ye)籌集(ji)資(zi)(zi)(zi)金(jin)無非有三大目的(de)(de)(de)：企業(ye)要擴(kuo)張、企業(ye)要還債(zhai)以(yi)及混合(he)動機(ji)。

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從(cong)廣義上講(jiang)，融(rong)(rong)資也叫金(jin)融(rong)(rong)，就是貨幣資金(jin)的融(rong)(rong)通(tong)，當事人通(tong)過各種方式到金(jin)融(rong)(rong)市場上籌措或貸放資金(jin)的行為(wei)。從(cong)現代經(jing)濟發展(zhan)的狀況看，作為(wei)企(qi)(qi)(qi)業需要(yao)比以往(wang)任(ren)何時(shi)候(hou)都(dou)更(geng)加(jia)深刻(ke)，全面(mian)地了(le)解金(jin)融(rong)(rong)知識、了(le)解金(jin)融(rong)(rong)機(ji)構、了(le)解金(jin)融(rong)(rong)市場，因為(wei)企(qi)(qi)(qi)業的發展(zhan)離不開(kai)金(jin)融(rong)(rong)的支持，企(qi)(qi)(qi)業必須與(yu)之(zhi)打交道。

融資的常見方式有哪些

1、銀行貸款

銀行是(shi)企業(ye)最主(zhu)要的融(rong)資渠道(dao)。按資金性(xing)質，分(fen)為流(liu)動(dong)資金貸(dai)款(kuan)、固(gu)定(ding)(ding)資產貸(dai)款(kuan)和專項(xiang)貸(dai)款(kuan)三(san)類。專項(xiang)貸(dai)款(kuan)通常有特定(ding)(ding)的用途(tu)，其(qi)貸(dai)款(kuan)利率一般比較優惠，貸(dai)款(kuan)分(fen)為信用貸(dai)款(kuan)、擔保(bao)貸(dai)款(kuan)和票(piao)據貼現。

2、股票籌資

股票具有(you)永久性，無(wu)到期日(ri)，不(bu)需歸還，沒有(you)還本付息的壓(ya)力(li)等特點(dian)，因而籌資風(feng)險較小。股票市(shi)場可促進企業(ye)轉換經營機制，真正成為自主(zhu)經營、自負盈虧(kui)、自我(wo)發(fa)展、自我(wo)約束的法人(ren)實體(ti)和市(shi)場競(jing)爭主(zhu)體(ti)。同時，股票市(shi)場為資產重組(zu)提供了廣闊的舞臺，優化企業(ye)組(zu)織結構(gou)，提高企業(ye)的整合(he)能(neng)力(li)。

3、債券融資

企業(ye)債(zhai)券(quan)(quan)(quan)，也稱公司債(zhai)券(quan)(quan)(quan)，是(shi)企業(ye)依(yi)照(zhao)法定(ding)程序(xu)發行、約定(ding)在(zai)一(yi)定(ding)期限(xian)內(nei)還本付息(xi)的有(you)(you)價證券(quan)(quan)(quan)，表示發債(zhai)企業(ye)和投資人之間是(shi)一(yi)種債(zhai)權(quan)債(zhai)務(wu)關系。債(zhai)券(quan)(quan)(quan)持有(you)(you)人不參與企業(ye)的經(jing)營(ying)管理，但有(you)(you)權(quan)按期收回約定(ding)的本息(xi)。在(zai)企業(ye)破產清算(suan)時(shi)，債(zhai)權(quan)人優先(xian)于股東(dong)享有(you)(you)對企業(ye)剩余財產的索取(qu)權(quan)。企業(ye)債(zhai)券(quan)(quan)(quan)與股票一(yi)樣，同(tong)屬有(you)(you)價證券(quan)(quan)(quan)，可(ke)以自由轉讓。

4、融資租賃

融(rong)資租(zu)(zu)賃(lin)是指出租(zu)(zu)方根據承(cheng)租(zu)(zu)方對供貨商(shang)、租(zu)(zu)賃(lin)物的選(xuan)擇(ze)，向供貨商(shang)購買(mai)租(zu)(zu)賃(lin)物，提(ti)供給承(cheng)租(zu)(zu)方使(shi)用，承(cheng)租(zu)(zu)方在(zai)契約或者合同規定的期限(xian)內分期支(zhi)付租(zu)(zu)金(jin)的融(rong)資方式。

融資租賃對提高企業的籌資融資效益，推動與促進企業的技術進步，有著十分明顯的作用。融資租賃有直(zhi)接購買租(zu)賃(lin)、售(shou)出后回租(zu)以(yi)及杠(gang)桿租(zu)賃(lin)。此外，還有租(zu)賃(lin)與(yu)補償貿易相(xiang)結(jie)合(he)(he)、租(zu)賃(lin)與(yu)加工裝配相(xiang)結(jie)合(he)(he)、租(zu)賃(lin)與(yu)包銷相(xiang)結(jie)合(he)(he)等多種租(zu)賃(lin)形式。融資(zi)租(zu)賃(lin)業務為(wei)企業技(ji)術(shu)改造開辟了一條新(xin)的融資(zi)渠道，采取融資(zi)融物相(xiang)結(jie)合(he)(he)的新(xin)形式，提(ti)高了生產設備(bei)和(he)技(ji)術(shu)的引進速度，還可(ke)以(yi)節約資(zi)金(jin)使用(yong)，提(ti)高資(zi)金(jin)利用(yong)率(lv)。

5、海外融資

企業可(ke)利用的海(hai)外融資方式包括國(guo)際(ji)商(shang)業銀(yin)行(xing)貸款、國(guo)際(ji)金(jin)融機構(gou)貸款和企業在海(hai)外各(ge)主(zhu)要(yao)資本(ben)市場上(shang)的債券、股票融資業務。

6、典當融資

典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)是(shi)以實(shi)物為(wei)抵(di)押(ya)，以實(shi)物所有(you)權轉(zhuan)移的(de)(de)(de)形(xing)式取得臨時(shi)性(xing)貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)(kuan)的(de)(de)(de)一種融(rong)資(zi)方式。與(yu)銀(yin)行貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)(kuan)相比(bi)(bi)(bi)，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)(kuan)成(cheng)本高(gao)、貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)(kuan)規模小，但典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)也有(you)銀(yin)行貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)(kuan)所無(wu)法相比(bi)(bi)(bi)的(de)(de)(de)優勢(shi)。首先，與(yu)銀(yin)行對借款(kuan)(kuan)(kuan)人的(de)(de)(de)資(zi)信(xin)條(tiao)件近乎(hu)苛刻的(de)(de)(de)要求相比(bi)(bi)(bi)，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)行對客(ke)(ke)戶的(de)(de)(de)信(xin)用(yong)要求幾(ji)乎(hu)為(wei)零，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)行只注(zhu)重典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)物品(pin)是(shi)否貨(huo)真價實(shi)。而且(qie)一般商業銀(yin)行只做不(bu)動(dong)產抵(di)押(ya)，而典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)行則可(ke)(ke)以動(dong)產與(yu)不(bu)動(dong)產質押(ya)二者兼為(wei)。其(qi)次(ci)，到典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)行典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)物品(pin)的(de)(de)(de)起點低，千元(yuan)、百(bai)元(yuan)的(de)(de)(de)物品(pin)都可(ke)(ke)以當(dang)(dang)(dang)(dang)。與(yu)銀(yin)行相反，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)行更注(zhu)重對個(ge)人客(ke)(ke)戶和中小企業服(fu)務。第(di)三，與(yu)銀(yin)行貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)(kuan)手續(xu)繁雜、審批周(zhou)期長相比(bi)(bi)(bi)，典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)(kuan)手續(xu)十分(fen)簡便(bian)，大多立等可(ke)(ke)取，即使(shi)是(shi)不(bu)動(dong)產抵(di)押(ya)，也比(bi)(bi)(bi)銀(yin)行要便(bian)捷許多。第(di)四，客(ke)(ke)戶向(xiang)銀(yin)行借款(kuan)(kuan)(kuan)時(shi)，貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)(kuan)的(de)(de)(de)用(yong)途不(bu)能超越銀(yin)行指定的(de)(de)(de)范圍。而典(dian)當(dang)(dang)(dang)(dang)行則不(bu)問貸(dai)(dai)款(kuan)(kuan)(kuan)的(de)(de)(de)用(yong)途，錢使(shi)用(yong)起來十分(fen)自由。周(zhou)而復始，大大提高(gao)了資(zi)金使(shi)用(yong)率。

7、P2C互聯網小微金融融資平臺

P2C借(jie)(jie)貸模式一般(ban)以中小企(qi)(qi)(qi)業(ye)為借(jie)(jie)款(kuan)(kuan)人，但(dan)企(qi)(qi)(qi)業(ye)信(xin)息及企(qi)(qi)(qi)業(ye)運營相對固定，有穩定的現(xian)金流及還款(kuan)(kuan)來源，信(xin)息容易核實，同時(shi)企(qi)(qi)(qi)業(ye)的違約(yue)成(cheng)本遠(yuan)高(gao)于(yu)個(ge)人，要求必須有擔(dan)保、有抵(di)押，安全性相對更好。投資者可以受(shou)益于(yu)眾籌理財的高(gao)年化收益，借(jie)(jie)款(kuan)(kuan)企(qi)(qi)(qi)業(ye)可以實現(xian)低融資成(cheng)本和靈活的借(jie)(jie)款(kuan)(kuan)期(qi)(qi)限，還可使借(jie)(jie)款(kuan)(kuan)使用效率更為顯化。同時(shi)，借(jie)(jie)款(kuan)(kuan)周期(qi)(qi)和項目周期(qi)(qi)更加匹配。

8、基金組織

基金組(zu)織的(de)(de)(de)手段就(jiu)是(shi)假股暗貸。所謂假股暗貸顧(gu)名思義就(jiu)是(shi)投資(zi)(zi)方以入股的(de)(de)(de)方式對項(xiang)目(mu)進行投資(zi)(zi)但實際并(bing)不參與項(xiang)目(mu)的(de)(de)(de)管理。到了(le)一定的(de)(de)(de)時(shi)間就(jiu)從項(xiang)目(mu)中(zhong)撤股。這種(zhong)方式多(duo)為國(guo)外(wai)基金所采用。缺點(dian)是(shi)操作(zuo)周期較(jiao)長，而(er)且要改(gai)(gai)變公(gong)司(si)的(de)(de)(de)股東結構甚至要改(gai)(gai)變公(gong)司(si)的(de)(de)(de)性質(zhi)(zhi)。國(guo)外(wai)基金比較(jiao)多(duo)，所以以這種(zhong)方式投資(zi)(zi)的(de)(de)(de)話國(guo)內公(gong)司(si)的(de)(de)(de)性質(zhi)(zhi)就(jiu)要改(gai)(gai)為中(zhong)外(wai)合資(zi)(zi)。

9、銀行承兌

融(rong)資企業為(wei)了達成交(jiao)易，可(ke)向銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)申請簽(qian)發銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)承(cheng)(cheng)兌(dui)匯(hui)票(piao)，銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)經(jing)審核同意后，正式受理(li)銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)承(cheng)(cheng)兌(dui)契(qi)約，承(cheng)(cheng)兌(dui)銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)要在(zai)承(cheng)(cheng)兌(dui)匯(hui)票(piao)上簽(qian)上表(biao)明(ming)承(cheng)(cheng)兌(dui)字樣或簽(qian)章(zhang)。這樣，經(jing)銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)承(cheng)(cheng)兌(dui)的(de)匯(hui)票(piao)就稱為(wei)銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)承(cheng)(cheng)兌(dui)匯(hui)票(piao)，銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)承(cheng)(cheng)兌(dui)匯(hui)票(piao)具體(ti)說(shuo)是(shi)銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)替買方擔保(bao)，賣(mai)方不必擔心收不到(dao)貨款(kuan)，因為(wei)到(dao)期買方的(de)擔保(bao)銀(yin)(yin)(yin)(yin)行(xing)一(yi)定會支付貨款(kuan)。

10、直存款

這(zhe)個(ge)是(shi)最難操(cao)作(zuo)的(de)(de)(de)(de)(de)融資(zi)方(fang)(fang)式(shi)。因(yin)為做直存(cun)款本身(shen)是(shi)違反銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)的(de)(de)(de)(de)(de)規定(ding)(ding)的(de)(de)(de)(de)(de)，必須企業跟銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)的(de)(de)(de)(de)(de)關系特別好才行(xing)(xing)。由投(tou)資(zi)方(fang)(fang)到(dao)項(xiang)目方(fang)(fang)指定(ding)(ding)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)開一(yi)個(ge)賬戶，將指定(ding)(ding)金(jin)額(e)存(cun)進自己的(de)(de)(de)(de)(de)賬戶。然(ran)后跟銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)簽定(ding)(ding)一(yi)個(ge)協議。承(cheng)諾(nuo)該筆錢在規定(ding)(ding)的(de)(de)(de)(de)(de)時(shi)間(jian)內不(bu)(bu)挪用。銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)根據這(zhe)個(ge)金(jin)額(e)給項(xiang)目方(fang)(fang)小于(yu)等于(yu)同等金(jin)額(e)的(de)(de)(de)(de)(de)貸(dai)款。注：這(zhe)里的(de)(de)(de)(de)(de)承(cheng)諾(nuo)不(bu)(bu)是(shi)對銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)進行(xing)(xing)質押(ya)。是(shi)不(bu)(bu)同意拿這(zhe)筆錢進行(xing)(xing)質押(ya)的(de)(de)(de)(de)(de)。同意質押(ya)的(de)(de)(de)(de)(de)是(shi)另一(yi)種(zhong)融資(zi)方(fang)(fang)式(shi)叫做大(da)額(e)質押(ya)存(cun)款。當然(ran)，那種(zhong)融資(zi)方(fang)(fang)式(shi)也有其違反銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)規定(ding)(ding)的(de)(de)(de)(de)(de)地(di)方(fang)(fang)。就(jiu)是(shi)需要銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)簽一(yi)個(ge)保證到(dao)期前30天收(shou)款平倉的(de)(de)(de)(de)(de)承(cheng)諾(nuo)書。實際(ji)上他拿到(dao)這(zhe)個(ge)東西之后可(ke)以拿到(dao)其他地(di)方(fang)(fang)的(de)(de)(de)(de)(de)銀(yin)(yin)(yin)行(xing)(xing)進行(xing)(xing)再貸(dai)款的(de)(de)(de)(de)(de)。

11、銀行信用證

國家有政策對于全球性的商業銀行等開出的同意給企業融資的銀(yin)行信用(yong)(yong)證(zheng)，視同于企(qi)業帳戶上已經有了同等金額的存款。過去很(hen)多(duo)企(qi)業用(yong)(yong)這(zhe)個銀(yin)行信用(yong)(yong)證(zheng)進(jin)(jin)行圈錢，所以(yi)國家(jia)的政策(ce)進(jin)(jin)行了稍許的變(bian)動，國內的企(qi)業很(hen)難再用(yong)(yong)這(zhe)種辦法進(jin)(jin)行融資(zi)了，只有國外(wai)獨資(zi)和中(zhong)外(wai)合資(zi)的企(qi)業才可以(yi)，所以(yi)國內企(qi)業想要用(yong)(yong)這(zhe)種方法進(jin)(jin)行融資(zi)的話首先必須改(gai)變(bian)企(qi)業的性質。

12、委托貸款

所謂委(wei)(wei)托貸款(kuan)就是投資方在銀行為項目(mu)(mu)(mu)方設立一個專款(kuan)賬戶，然后把錢打到專款(kuan)賬戶里面，委(wei)(wei)托銀行放(fang)款(kuan)給項目(mu)(mu)(mu)方。這個是比(bi)較好操作的(de)一種(zhong)融(rong)資形(xing)式(shi)，通常對項目(mu)(mu)(mu)的(de)審查不是很嚴格(ge)，要求(qiu)銀行作出向(xiang)項目(mu)(mu)(mu)方負責每年代(dai)收利息(xi)和追還本(ben)金的(de)承(cheng)諾書(shu)。當然，不還本(ben)的(de)只需要承(cheng)諾每年代(dai)收利息(xi)。

13、直通款

所(suo)謂直(zhi)通款(kuan)就是(shi)直(zhi)接投(tou)資。這個對(dui)項目的(de)(de)審查(cha)很(hen)嚴格往(wang)(wang)往(wang)(wang)要求固定資產的(de)(de)抵(di)押或銀(yin)行(xing)擔(dan)保。利(li)息(xi)也相對(dui)較高(gao)，多(duo)為短期(qi)。